Goed nieuws voor investeerders en startende ondernemingen: de tax shelter voor startende ondernemingen blijft een krachtige fiscale stimulans in 2025, met een maximaal op te halen investeringsbedrag van 500.000 euro per vennootschap. Deze maatregel is specifiek ontworpen om de groei van kmo’s en micro-ondernemingen te bevorderen in het post-COVID-economische landschap.

Wat houdt de tax shelter in?

De tax shelter biedt particulieren een aantrekkelijke belastingvermindering wanneer zij investeren in startende vennootschappen die maximaal vier jaar oud zijn. Afhankelijk van de grootte van de onderneming waarin wordt geïnvesteerd, kan deze vermindering oplopen tot 30% of zelfs 45% van het geïnvesteerde bedrag.

Concreet betekent dit dat investeerders recht hebben op een belastingvermindering van 30% wanneer zij investeren in kleine vennootschappen, en een nog aantrekkelijkere 45% wanneer zij kiezen voor micro-vennootschappen. Deze belastingvermindering geldt voor het aanslagjaar dat betrekking heeft op het inkomstenjaar waarin de investering plaatsvond.

Een belangrijk punt om te onthouden is dat deze vermindering niet terugbetaalbaar en niet overdraagbaar is naar volgende belastingjaren. Het is dus een voordeel dat u direct moet benutten in het jaar van investering.

Een van de meest opvallende aspecten van de tax shelter-regeling in 2025 is het verhoogde maximumbedrag dat startende vennootschappen kunnen ophalen. Een startende vennootschap kan via deze fiscale maatregel maximaal 500.000 euro ophalen. Dit bedrag werd recent verdubbeld (voorheen 250.000 euro) om ondernemingen extra te ondersteunen in hun groei na de COVID19-pandemie.

Deze verhoging biedt jonge bedrijven aanzienlijk meer ademruimte om hun activiteiten uit te breiden, te investeren in innovatie of hun personeelsbestand uit te breiden. Voor investeerders betekent dit meer mogelijkheden om deel te nemen aan het succes van veelbelovende start-ups.

Wie komt in aanmerking als investeerder?

De tax shelter staat open voor een brede groep potentiële investeerders. U komt in aanmerking als u behoort tot een van de volgende categorieën:

• Rijksinwoners die onderworpen zijn aan de personenbelasting.
• Niet-rijksinwoners die onderworpen en geregulariseerd zijn in de belasting van niet-inwoners (natuurlijke personen).
• Familieleden van oprichters en werknemers van de onderneming

Investeerders kunnen maximaal 100.000 euro per belastbaar tijdperk investeren via de “Tax Shelter voor start-ups en scale-ups” samen. Dit plafond zorgt ervoor dat het fiscale voordeel gespreid wordt over meerdere investeerders en projecten.

De tax shelter geldt daarentegen niet voor bedrijfsleiders van vennootschappen waarin zij zelf rechtstreeks of onrechtstreeks hun activiteit als bedrijfsleider uitoefenen. Dit voorkomt belangenverstrengeling en zorgt ervoor dat het fiscale voordeel terechtkomt bij echte externe investeerders.

Een rechtstreekse bedrijfsleider is iemand die een opdracht als bestuurder, zaakvoerder, vereffenaar of gelijksoortige functie uitoefent, of in de vennootschap een leidende functie of werkzaamheid van dagelijks bestuur, van commerciële, financiële of technische aard uitoefent buiten een arbeidsovereenkomst.

Een onrechtstreekse bedrijfsleider is iemand die een functie van bedrijfsleider uitoefent als vaste vertegenwoordiger van een andere vennootschap of door tussenkomst van een andere vennootschap waarvan deze persoon aandeelhouder is.

Welke vennootschappen komen in aanmerking?

Om in aanmerking te komen voor de tax shelter-regeling moet een vennootschap aan specifieke criteria voldoen. De investering moet gebeuren bij de oprichting van de vennootschap of bij een kapitaalverhoging binnen vier jaar na de oprichting. Het gaat in beide gevallen om vennootschappen die ten vroegste op één januari tweeduizenddertien werden opgericht.

Sinds één januari 2024 gelden de volgende criteria:

Sinds 1 januari 2024 gelden de volgende criteria:

Sinds 1 januari 2024 gelden de volgende criteria:

Een vennootschap kwalificeert als micro of klein wanneer ze niet meer dan één van deze criteria overschrijdt.

Naast de groottecriteria moet de vennootschap aan diverse andere voorwaarden voldoen om in aanmerking te komen voor de tax shelter-regeling:

• Het moet gaan om een binnenlandse vennootschap of een vennootschap uit de Europese Unie met een Belgische inrichting.
• De vennootschap mag niet opgericht zijn in het kader van een fusie of splitsing.
• De vennootschap mag geen beleggings-, thesaurie- of financieringsvennootschap zijn.
• De vennootschap mag geen vastgoedvennootschap zijn.
• De vennootschap mag niet zijn opgericht met het oog op het afsluiten van management- of bestuurdersovereenkomsten.
• De vennootschap is niet beursgenoteerd.
• De vennootschap mag in het verleden geen kapitaalvermindering hebben doorgevoerd (behoudens uitzonderingen) of dividenden hebben uitgekeerd.
• De vennootschap mag de ontvangen sommen niet gebruiken voor de uitkering van dividenden, de aankoop van aandelen of het verstrekken van leningen.

Verschillende investeringsmogelijkheden

Investeerders kunnen op verschillende manieren gebruikmaken van de tax shelter-regeling:

• Rechtstreekse investering in aandelen van een startende vennootschap.
• Investering via erkende crowdfundingplatformen.
• Investering via een startersfonds of private startersprivak.

Voor elke investeringsmethode gelden specifieke voorwaarden en procedures, maar het fiscale voordeel blijft substantieel: dertig procent belastingvermindering voor investeringen in kleine vennootschappen en vijfenveertig procent voor investeringen in micro-vennootschappen.

Praktische benodigdheden voor een succesvolle tax shelter-investering

Om optimaal gebruik te maken van de tax shelter-regeling, moeten zowel investeerders als ondernemingen enkele praktische stappen volgen.

Voor investeerders

Na de investering moet u als investeerder een fiscaal attest ontvangen van de onderneming of het platform via hetwelk u heeft geïnvesteerd. Dit attest is cruciaal voor uw belastingaangifte en moet zorgvuldig bewaard worden. Het attest vermeldt het geïnvesteerde bedrag dat in aanmerking komt voor de belastingvermindering.

Bij uw jaarlijkse personenbelastingaangifte moet u het geïnvesteerde bedrag vermelden in de daarvoor bestemde codes. De belastingvermindering wordt vervolgens automatisch berekend en toegepast op uw verschuldigde belasting.

Vergeet niet dat u de aandelen minimaal vier jaar in uw bezit moet houden om het fiscaal voordeel definitief te behouden. Bij vroegtijdige verkoop of overdracht van de aandelen kan de fiscus het genoten voordeel geheel of gedeeltelijk terugvorderen.

Voor startende ondernemingen

Als startende onderneming die kapitaal ophaalt via de tax shelter moet u fiscale attesten opmaken voor uw investeerders. Deze attesten moet u tijdig bezorgen aan de investeerders en elektronisch indienen bij de fiscus via Belcotax-on-web, uiterlijk op 31 maart van het jaar volgend op de investering.

Gedurende vier jaar na de investering moet u jaarlijks bevestigen dat nog steeds aan alle voorwaarden wordt voldaan en dat de investeerder zijn aandelen nog in bezit heeft. Dit gebeurt eveneens via een attest dat u aan de investeerder bezorgt.

Het is raadzaam om een duidelijke procedure op te stellen voor het tijdig opmaken en versturen van deze attesten om te voorkomen dat investeerders hun fiscaal voordeel mislopen door administratieve tekortkomingen.

Conclusie

De tax shelter voor startende ondernemingen biedt in 2025 een uitstekende kans voor zowel investeerders als jonge bedrijven. Investeerders genieten aanzienlijke belastingvoordelen, terwijl startende ondernemingen toegang krijgen tot broodnodige financiering om hun groeiambities waar te maken. Met het verhoogde investeringsplafond van 500.000 euro per vennootschap is deze regeling krachtiger dan ooit.